网上有关“期权怎么做”话题很是火热，小编也是针对期权怎么做寻找了一些与之相关的一些信息进行分析，如果能碰巧解决你现在面临的问题，希望能够帮助到您。
很多投资者都想知道在国内期权是怎么交易的？其实操作方式也是很简单的，50etf期权跟股票一样，搜索50etf期权代码510050，就可以查询到期权报价了，期权购买的第一步就是在这些报价中选择期权合约进行差价交易的。
看下图，在期权T型报价界面，大部分投资者都理解不了，看到认购/认沽合约有很多个不同行权价的合约，到底该怎么区分呢？
源自：期权酱
如下图红框所选（价格偏贵）部分我们称为“实值合约”。平值合约是在实值和虚值合约中立的合约，也是流动性活跃的合约位置。
1.实值的认购合约是指：
行权价低于标的物现价的合约。
2.实值的认沽合约是指：
行权价高于标的物现价的合约。
源自：期权酱
如下图如框选的合约（价格便宜）所示就是“虚值合约”。
1.虚值的认购期权：
行权价高于标的物现价的合约。
2.虚值的认沽期权：
行权价低于标的物现价的合约。
源自：期权酱
期权购买的第一步选择一份能让你获利的合约很重要，期权购买的步骤有四个要点：
第一点：先确定期权开仓方向
这点也是投资期权的优点之一，很多投资者都知道期权是双向交易，在进行交易的时候标的物无论涨跌都有产生盈利的可能。我们在交易期权时，预期标的物上涨，我们就可以买入看涨期权，预期标的物价格下降，我们就可以买入看跌期权，只要操作得当，盈利的机会也会很大。
第二点：确定正确的期权合约
在进行投资的时候，选择正确的合约就是投资盈利的第一步，我们首先可以通过流动性来选择合约，一般来说平值合约的流动性是最大的，持仓量也最多，其次就是平值上下两档合约。投资者还可以通过合约的杠杆性来进行选择，与流动性相反，合约越是虚值，杠杆性也就越大，收益与风险之比也就越大。
第三点：选择正确的看盘方式
在期权市场上，期权行情图是T型报价图，根据报价图，投资者可以看到期权的价格等一些数据，期权的价格是每分每秒都在变化的，做日内短线的投资者要注意了。
还有一点就是隐含波动率，隐含波动率就是期权的潜在波动率，它和期权价格成正比，期权价格越高，其隐含波动率也就越高。另外，买卖价之间会有一个微小的价差，这与期货交易的点差一样，都是交易所赚取的手续费差价。
第四点：到期日的临近
在期权市场上，进行交易的时候，是购入一张期权合约，合约这个词，大部分投资者应该也接触过，合约有签署日期也有到期日期，期权的到期日一般是每月第四周的周三，过期后期权便失去了价值，所以大家一定留意到期日的到来，再根据自己的损益情况选择是否行权。
如何查看上证50ETF期权行情
恐惧与贪婪指数也称“VIX指数”。VIX全名是芝加哥期权交易所波动率指数，用以衡量S&P 500指数未来30日的预期年化波动率，通常可使用S&P 500指数的近月及邻月认购/认沽期权价格计算得出。VIX基于期权的隐含波动率编制而成，在期权交易中，隐含波动率通常代表着对市场未来风险程度的预期，因此VIX往往被看作是领先市场的风向标。一个高VIX的市场往往意味着恐慌情绪的蔓延，故在海外VIX也被戏称为“恐慌性指数”。
恐惧贪婪指数的一个主要数据来源是50ETF波动率（原中国波指iVIX，又称恐惧指数），50ETF波动率是对未来中国50ETF指数方差的风险中性期望，以年化标准差表示。通过衍生品价格的大小，间接预测市场的恐慌程度。因为市场恐慌程度高时，对衍生品的抛压/买入更大，市场恐慌程度低时，对衍生品的需求小。它反映了市场参与者对于未来波动程度的预期，目前处于近一年较低区间，说明投资者认为未来市场波动处在较低水平、
用大白话打个比方，假如今天50ETF波动率指数为20%，就意味着，投资者普遍预期未来50ETF指数的年化波动率为20%。
然而，市场情绪是很难仅仅通过一个指数来确定的，韭圈儿的恐惧贪婪指数除了这一个波动率指标外，还有五大情绪指标:
1， 北上资金：陆股通累计买入净额
陆股通累计买入成交净额，反映了北上资金（一定程度上代表外资）对于A股市场的看法，正偏离于均线代表资金流入和看多，反之亦然。
2， 股价强度：创新高个股数量占比
创近一年新高的个股数量占比越高，说明A股市场越强势，反之亦然。目前创新高个股数量占比为6，36%，在过去1年极高区间，说明当前市场极为强势。
3， 升贴水率：沪深300股指期货升贴水
股指期货升贴水率，反映了期货市场投资者对于市场的看法，贴水（负值）代表谨慎和看空，升水（正值）代表高涨和看多。
4， 避险天堂：股债回报差
避险天堂指标反映过去一段时间股债回报率之差。在过去20个交易日中，沪深300回报率-国债净价指数回报率=-2，07%，该差值处在过去一年较低区间，说明投资者可能正从股票中撤回到债券等安全资产
5， 杠杆水平：融资买入占比
融资买入占两市总成交之比，反映了场内投资者借钱炒股的热情和市场杠杆水平。目前融资买入总额占比为8，38%，在过去一年较低区间，说明投资者场内杠杆水平一般，投资者意兴阑珊。
六大情绪指标综合加权得到了恐惧贪婪指数，用于量化投资者当前对购买股票的情绪程度。该指数试图以恐惧和贪婪的程度来衡量市场情绪。恐惧一般发生在下跌趋势中，而市场触底一般发生在最大恐惧附近。贪婪一般发生在上升趋势中，而市场顶部一般发生在最大贪婪附近。其读数范围为0到100。其中0表示最大的恐惧，100则表示最大的贪婪。
有什么用？
市场的行为是非常情绪化的。当市场上涨时，人们趋于贪婪，产生害怕错过的情绪；当市场下跌时，却会以不理智的反应出售他们的资产。
借助恐惧和贪婪指数，尽可能使您摆脱自身的情感因素。极度恐惧表明投资者过于担心，如果当前市场定价并不高，这可能是一个买入机会。过于贪婪则表明投资者过于兴奋，如果市场处于高位，市场可能会进行调整。
上证50ETF期权行情要怎么看？
如何查看上证50ETF期权行情？首先我介绍一下主流的期权行情查看软件。
大家在软件首页→期权/期权市场就能查看上证50ETF期权和沪深300ETF期权行情了。
来源于公号：期权知识星球
1、主流行情软件：东方财富、同花顺、大智慧、通达信等，都可以查看。
东方财富在手机APP版本上查看上证50ETF期权行情的方式是：首页下面的行情→分类→期权→ETF期权
来源于公号：期权知识星球
2、券商行情软件对于50etf期权最新行情的获取我们一般是通过各大市商的官网查看的，这是的各大市商是指国泰君安证券、中信证券、海通证券、招商证券、齐鲁证券、广发证券、华泰证券、东方证券这八家证券公司的官方网站都可以去获取到最新行情。
3、金融财经网站除了以上八大市商官网以外，我们在网上搜索其相关资讯时，发现大大小小的金融财经网站也有50etf期权最新行情的获取，而且这些网站还对每天的行情进行了整理、包含期权攻略和一些基础知识总结，非常适合期权新手。
文章首发于：期权知识星球
上证50ETF期权行情采用的是“T型报价”显示方式，这样方便投资者能够通过期权合约的要素查找自己想要的合约信息。
一、实时行情
从上图所示，期权整体界面分为左中右三部分：
左边是认购期权，即看涨期权，认为大盘会上涨可买入认购期权。
右边是认沽期权，即看跌期权，认为大盘会下跌可买入认沽期权。
中间是行权价格，即合约执行价格、敲定价格、履约价格，是期权合约规定的、在期权买方行权时标的证券的交易价格，它是根据价差从小到大排列。
行权价格的上方，可以选择查看不同月份的合约。
买价：该合约的即时最高买价
卖价：该合约的即时最低卖价
涨跌：与上一交易日结算价相比涨跌的幅度
持仓：开盘至今的累计未平仓合约量
最新：即时最新成交价格
以50ETF购9月2.600合约为例，这是一个9月到期、行权价为2.600元的认购合约，它的最新价格为0.0209元，即一份合约的价格，如果需要买入此合约则至少10000份=0.0209*10000=209元（这是一张合约的价格）。
二、比值指标
内在价值
也称履约价值，是指期权持有者立即行使该期权合约所赋予的权利时所能获得的收益。期权为实值时，认购期权的内在价值是标的证券价格-行权价，认沽期权的内在价值是行权价-标的证券价格；期权为平值或虚值时，内在价值为0。
时间价值
即外在价值，是指期权合约的购买者为购买期权而支付的权利金超过期权内在价值的那部分价值，它等于期权合约现价减去内在价值。
溢价率
是指标的资产价格需要上涨多少百分比才可让认购期权持有人达到盈亏平衡，或者还要下跌多少百分比才可以让认沽期权持有者达到盈亏平衡的波动百分比。溢价率是用来反映买入期权行权所达到的盈亏平衡点标的的波动值。
杠杆比率
期权杠杆率等于标的价格与期权权利金的比值，也是衡量期权风险的指标。现货上涨1%，期权则上涨1%*杠杆。期权虚值程度严重影响杠杆率，即虚值程度越高，权利金越低，杠杆度越高。
三、风险指标
隐波
即隐含波动率，是指具体标的物上的各档期权交易的隐含波动率加总平均。隐含波动率只与期权有关，是期权市场对标的物在期权生存期内波动率的预测。
当某一合约的隐含波动率显著高于其他合约时，则该合约被高估，反之则被低估。
历波
即历史波动率，是指投资回报率在过去一段时间内所表现出的波动率，它由标的资产市场价格过去一段时间的历史数据反映。
历史波动率的波动通常会大于隐含波动率的波动。由于波动率具有均值回复特性，当历史波动率高于均值时，它很可能会下降；当历史波动率低于均值时，它很有可能会上升。
Delta
Delta衡量期货价格变动对权利金的影响。
看涨期权的Delta为正值，取值范围从0到1；看跌期权Delta为负值，取值范围从-1到0；平值期权Delta的绝对值接近于0.5。
Gamma
Gamma衡量的Delta随期货价格的改变而变化的敏感程度，即期货价格变动一个单位，Delta变动多少个单位。
一般来说，高Gamma值对应着高的风险水平，低Gamma值对应着低的风险水平。
对期权买方来说，Gamma值都是正的，空头的Gamma值与多头符号相反。期权处于平值时，Gamma值最大，随着实值和虚值程度的加深不断递减，期权的Gamma值为零。
Vega
Vega衡量期权价值变化对标的资产价格波动率变化的敏感度。
一般来讲，平值期权的Vega值最高，而实值和虚值期权的Vega值较低。深度实值或深度虚值期权的Vega值接近于0。
Theta
Theta是用来测量时间变化对期权理论价值的影响。提示时间每经过一天，期权价值会损失多少。在其他因素不变的情况下，不论是看涨期权还是看跌期权，到期时间越长，期权的价值越高；随着时间的经过，期权价值则不断下降。时间只能向一个方向变动，即越来越少。
Theta=期权价格的变化/距离到期日时间的变化
一般用负来表示，以提醒期权持有者，时间是敌人。对期权买方来说，Theta为负数表示每天都在损失时间价值；正的Theta 意味着时间的流失对你的部位有利。对期权卖方来说，表示每天都在坐享时间价值的收入。
Rho
Rho指无风险利率变化对期权价格的影响程度。市场无风险利率与认购期权价值为正相关，与认沽期权为负相关。
Rho=期权价格的变化／无风险利率的变化。
一般情况下，在持有期权期间，若期权的利率上升，则看多期权的价值上升，看空期权的价值下降；利率下降，则看多期权价值下降，看空期权价值上升。
关于“期权怎么做”这个话题的介绍，今天小编就给大家分享完了，如果对你有所帮助请保持对本站的关注！
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